Ο διαχειριστής της υπόθεσης Gerard McHale, ο οποίος διερεύνησε τη «διαδρομή» 140 εκατ. δολαρίων, κατηγορεί τη Wachovia για παροχή κάλυψης στον Okun για τη μεταφορά κεφαλαίων της 1031 Tax Group σε παράνομους λογαριασμούς πριν η εταιρεία καταρρεύσει το 2007. Σημειώνεται ότι πέρσι η εταιρεία αποκτήθηκε από τη Wells Fargo.
Πρόστιμο 45 εκατ. δολαρίων συμφώνησε να πληρώσει η Wachovia, εξαιτίας της σχέσης της με την off-shore εταιρεία 1031 Tax Group LLC, μέσω της οποίας πελάτες της τράπεζας «ξέπλυναν» πάνω από 126 εκατ. δολάρια. Επικεφαλής αυτής της εταιρείας είναι ο Edward Okun, ο οποίος βρίσκεται στη φυλακή.
