Όπως αναφέρει ο οίκος, τα ΕΛΛΗΝΙΚΑ ΠΕΤΡΕΛΑΙΑ ανακοίνωσαν καθαρά EBITDA 3% υψηλότερα από τις εκτιμήσεις των αναλυτών ενώ και τα καθαρά κέρδηυπερέβησαν τις προβλέψεις.
Η μείωση στην τιμή-στόχο σχετίζεται με την μείωση στην καθαρή τρέχουσα αξία της μετοχής, λόγω και του υψηλότερου χρέους.
Ο οίκος επισημαίνει ότι τα ΕΛΠΕ διαπραγματεύονται με discount σχεδόν 30% έναντι των ομοειδών εταιριών, κυρίως λόγω των ρίσκων που συνδέονται με τις επενδύσεις στην Ελλάδα. Η πρόοδος στις διαπραγματεύσεις της Αθήνας με τους δανειστές αναμένεται να περιορίσει αυτή την έκπτωση, ενθαρρύνοντας τους επενδυτές.
